Cartera P2P en cuatro plataformas: testimonio de un lector con nueve años de inversión
Un lector reparte su cartera P2P entre Mintos, Go & Grow, PeerBerry y Estateguru. Cronología 2016-2025, años malos contrastados e IRPF en España.
Actualizado: 1 de octubre de 2026
Un lector envió el testimonio de nueve años invirtiendo en préstamos P2P con Mintos, Go & Grow, PeerBerry y Estateguru. Mintos publica un rendimiento neto del 12,6 % para 2016 y del -1,2 % para 2022 (estadísticas de Mintos); el lector indica un 8,7 % en 2022 con su cartera repartida.
Cronología 2016-2025: resultado del lector y hechos de cada plataforma
Tras partir de 500 € en Mintos en 2016, según su testimonio, el lector llega a 2025 con cuatro plataformas, después de un año negativo en Mintos (2020) y otro con pérdidas por impagos (2022).
Nota de la redacción: el testimonio lo envió un lector y las cifras de su cartera son suyas, sin auditar. Los datos sobre plataformas, tasas y normas de los pasajes editoriales proceden de las fuentes enlazadas y llevan su fecha.
| Año | Hecho de plataforma | Resultado que indica el lector | Comentario |
|---|---|---|---|
| 2016 | Mintos: 12,6 % neto en toda la plataforma (Mintos) | 500 € en Mintos; 4,80 € en 30 días, 11,5 % anualizado; sube a 2.000 € | 4,80 ÷ 500 × 12 = 11,52 % |
| 2018 | Lanzamiento de Go & Grow (Go & Grow); en octubre de 2023 anuncia «hasta 6,75 %» (Go & Grow) | 1.500 € con un 6,75 % | Tasa máxima, con capital en riesgo |
| 2019 | Mintos: 11,0 % neto y 11,5 % bruto; PeerBerry se fundó en 2017 (PeerBerry) | 12,9 % en Mintos, cerca del 11 % en total; entra PeerBerry | Supera el 11,5 % bruto de Mintos, que excluye bonificaciones |
| 2020 | Mintos: 4,3 % neto, pérdida del 6,3 %; Capital Service suspendida en abril (P2P Income); Go & Grow limita a 1.000 € al mes las entradas desde el 09/09/2020 (Go & Grow) | -1,3 % en Mintos; unos 220 € perdidos | Go & Grow documenta un límite de entradas; el lector habla de reembolsos |
| 2021 | Mintos: 6,1 % neto; suspende a E-Cash en abril (Alternative Credit Investor); licencia de empresa de servicios de inversión el 19/08/2021 (Mintos) | 6,8 % | 0,7 puntos sobre el neto de Mintos |
| 2022 | Tras la invasión del 24/02/2022, Mintos excluye de su mercado primario los préstamos de Rusia y Ucrania (Alternative Credit Investor); neto de -1,2 % | 8,7 %; unos 180 € perdidos en tres posiciones de Mintos | «La geopolítica es un riesgo real», según el lector |
| 2023 | Estateguru, autorizada por la FSA estonia el 08/05/2023 (FSA); Mintos lanza bonos el 18/10 (Crowdfund Insider) y presenta sus carteras ETF el 19/12 (Mintos); neto de 10,4 % | 10,5 %; entra Estateguru | La licencia de Mintos es de 2021 |
| 2024 | Mintos: 9,3 % neto | 11,2 % en total (10,8 % en su tabla) | Las dos cifras no coinciden |
| 2025 | Go & Grow, «hasta 6 %» desde el 01/04/2025 (Go & Grow); Custom Loans de Mintos, 0,29 % anual desde el 16/05/2025 (Mintos) | Cartera en torno al 10-11 % | Sin cifra concreta |
«No poner todos los huevos en pocas cestas» es la lección que el lector destaca de 2020. También indica que su punto álgido de concentración fue el 70 % del capital P2P en Mintos en 2019, y que desde entonces fija un máximo del 35 % por plataforma.
2020 y 2022 en Mintos: originadores suspendidos y pagos bloqueados desde Rusia
Los dos años malos del lector coinciden con las dos mayores pérdidas netas que publica Mintos, un 6,3 % en 2020 y un 8,2 % en 2022 (estadísticas de Mintos). Para 2020 la propia plataforma señala el efecto del Covid-19, y su 4,3 % neto sale de un 10,6 % bruto menos esa pérdida. Según P2P Income, suspendió en abril a Capital Service, con casi 20 millones de euros en la plataforma y 59.905 inversores. Según el lector hubo pagos congelados de varios originadores, pero lo documentado son suspensiones de originadores concretos.
Sus cifras miden otra cosa: -1,3 % en Mintos y unos 220 € perdidos, el 2,8 % de su capital P2P de entonces (unos 7.857 €, calculado sobre sus cifras). Además, los 180 € de 2022 son otro suceso, aparte de esos 220 €.
Tras la invasión del 24 de febrero de 2022, Mintos excluyó de su mercado primario los préstamos de Rusia y Ucrania, según Alternative Credit Investor. Después, el 1 de abril, explicó en su blog que los pagos en euros desde Rusia no eran posibles y que los pagos en rublos tenían un tope de 10 millones de RUB al mes, unos 85.000 €. Mikro Kapital, en cambio, contaba con una garantía de grupo para sus préstamos rusos. Un inversor español que publica su cartera (Invertir mis ahorros, consultada el 1 de octubre de 2026) indica que el 15 % de su capital en Mintos está en impago por ese bloqueo.
PeerBerry, por su parte, afirma en un comunicado del 16 de diciembre de 2024 que, desde el 24 de febrero de 2022, Aventus Group y Gofingo Group devolvieron 51,4 millones de euros de préstamos afectados por la guerra, con los intereses devengados (PeerBerry).
Una garantía solo es tan sólida como su garante, sostiene el lector. En Mintos, el prestamista debe recomprar un préstamo con más de 60 días de retraso, pero la plataforma advierte de que puede quebrar y no cumplir (Mintos). Los demás riesgos de la categoría están en riesgos del crowdlending.
Pesos 35/20/25/20: tasas del lector frente a las medianas de P2P Dash
Aplicando los pesos y las tasas que indica el lector, su cartera de 2025 rinde una media ponderada del 9,2 %, por debajo del 10,8 % de su tabla.
| Plataforma | Peso | Tasa del lector | Mediana en P2P Dash (29-30/09/2026) | Supervisión o autorización |
|---|---|---|---|---|
| Mintos Core Loans | 35 % | 9,1 % | 10,5 % (698 carteras) | Empresa de servicios de inversión supervisada por Latvijas Banka (Mintos) |
| Go & Grow | 20 % | 6,0 % | 6,3 % (más de 500 carteras) | Go&Grow OÜ es la empresa del servicio y el acreedor puede ser ella o Bondora AS, según los términos de Go & Grow (versión del 1/10/2025) |
| PeerBerry | 25 % | 11,0 % | 9,1 % (332 carteras) | Operada por PEERBERRY d.o.o. (Croacia); las condiciones de usuario no citan ningún supervisor |
| Estateguru | 20 % | 10,5 % | 5,7 % (157 carteras) | Autorizada por la FSA estonia el 08/05/2023; número 5 en el listado europeo de la CNMV |
Los puntos que aporta cada plataforma suman 3,185 + 1,2 + 2,75 + 2,1 = 9,235, calculado sobre las tasas que indica el lector. Ni el 10,8 % de su tabla ni el 11,2 % que da para 2024 en la cronología coinciden con ese resultado, ni entre sí.
Su media de 9,4 % anual neta de impagos tampoco sale de la cronología, porque la media simple de los ocho años con cifra es un 8,7 % (calculado, con 2017 en el punto medio de 10 a 12 %, 2019 en el total de aproximadamente el 11 % y sin cifra para 2018 ni 2025). Aplicadas las medianas de P2P Dash, los mismos pesos darían un 8,4 %; esa web recoge carteras que importan sus usuarios y avisa de que los impagos de Mintos no se exportan. La diferencia entre tasa bruta y rentabilidad neta se explica en rentabilidad en crowdlending.
Respecto a la supervisión, el lector escribe que solo invierte en plataformas «reguladas por la EFSA o BaFin». Mintos cita como supervisor a Latvijas Banka y Estateguru a la FSA estonia, y ninguna a BaFin; los términos de Go & Grow identifican a Go&Grow OÜ como la empresa y a Bondora AS como posible acreedor, y las condiciones de PeerBerry no citan ningún supervisor.
La ESMA no autoriza plataformas, porque el artículo 12 del Reglamento (UE) 2020/1503 encarga la autorización a la autoridad competente del Estado miembro y la ESMA recoge las autorizaciones en su registro. En España, la CNMV autoriza a las plataformas establecidas en el país y lleva su registro (artículos 47 y 48 de la Ley 5/2015).
Sobre Estateguru, el lector afirma que «está más garantizado y es más estable que el crédito al consumo». La plataforma indica que todos sus préstamos tienen respaldo inmobiliario con hipoteca a favor de los inversores (Estateguru).
Su página de estadísticas del 30 de septiembre de 2026 muestra 968,1 millones de euros financiados, de los que 613,5 millones constan como reembolsados, 51,1 millones como recuperados y 23,6 millones en recuperación. En P2P Dash, la mediana anual de los inversores de Estateguru que importan su cartera es del 5,9 % en 2024, del 1,8 % en 2025 y del -3,6 % en 2026 hasta ahora. En julio de 2026 la plataforma comunicó que recuperó 7,5 millones de euros en 2025 (Estateguru).
Ejemplo ilustrativo: 10.000 € con el 100 %, 70 % y 35 % en Mintos en 2022
En 2022, una cartera de 10.000 € con el 35 % en Mintos habría ganado unos 443,50 € y otra con todo en Mintos habría perdido 120 €. Para Mintos se toma su neto publicado de -1,2 % y el resto usa las medianas de 2022 de P2P Dash, repartidas en la proporción 20/25/20 de la tabla anterior:
- Go & Grow: 6,8 %.
- PeerBerry: 8,3 %.
- Estateguru: 7,1 %.
| Peso en Mintos | Resto de la cartera | Resultado en 2022 | Euros sobre 10.000 € |
|---|---|---|---|
| 100 % | 0 % | -1,2 % | -120,00 € |
| 70 % (como el 2019 del lector) | 30 % | 1,4 % | +140,08 € |
| 35 % (tope actual del lector) | 65 % | 4,4 % | +443,50 € |
Sin embargo, el resultado cambia con el año: en 2025, según las medianas de P2P Dash, los pesos 35/20/25/20 dan un 7,82 % y todo en Estateguru, un 1,8 %.
Límites de concentración que publican Mintos y el Reglamento europeo
Para una cartera de Notes, Mintos publica cinco criterios de diversificación (Mintos, leído el 1 de octubre de 2026):
- 100 partes de préstamo o más.
- Un máximo del 20 % en los préstamos de un mismo prestamista.
- Un máximo del 50 % en cinco prestamistas juntos.
- Un máximo del 33 % en un mismo país.
- Un máximo del 50 % en tres países juntos.
Esa página sostiene que los inversores más diversificados tienen de media rentabilidades más estables y menos casos negativos extremos, y advierte de que el riesgo permanece aunque se diversifique. Dentro de cada plataforma también hay concentración: la página de estadísticas de PeerBerry del 30 de septiembre de 2026 muestra a Si Baltic LLC con 43.749.355 € de préstamos pendientes, el mayor originador de su lista.
En las plataformas que operan bajo el Reglamento (UE) 2020/1503, como Estateguru, la advertencia obligatoria recomienda no invertir más del 10 % del patrimonio neto en financiación participativa (artículo 23, texto en español). El lector indica que nunca invertiría en P2P más del 8 % de su patrimonio total. El capital invertido en préstamos puede perderse en parte o del todo, y ninguna de estas cifras garantiza resultados futuros. Más contexto en los 5 errores más habituales del nuevo inversor y en la guía completa de préstamos peer-to-peer.
IRPF de un residente en España con intereses de plataformas extranjeras
Un residente en España declara los intereses de plataformas extranjeras como rendimientos del capital mobiliario de la base del ahorro, que en la Renta 2025 tributa del 19 % hasta 6.000 € al 30 % por encima de 300.000 €, con tres tramos intermedios (AEAT; la escala de 2026 coincide según PwC, 30/06/2026). Según el manual de la AEAT, esa categoría incluye los intereses por ceder capitales propios a terceros.
A los inversores particulares residentes en la UE o el EEE fuera de Letonia, Mintos les retiene un 5 % de los intereses de Notes y bonos fraccionados desde el día siguiente a confirmar los datos fiscales UE/EEE en los ajustes de la cuenta y marcar que invierten como persona física (ayuda de Mintos, 7 de marzo de 2025), y la Renta lo descuenta como deducción por doble imposición internacional. Como límite se aplica la menor de dos cantidades, el impuesto pagado fuera y el tipo medio efectivo aplicado a la renta gravada en el extranjero (AEAT).
Por ejemplo, 1.000 € de intereses de Mintos, como únicos ingresos del ahorro del año, pagan 190 € al 19 % y, con la retención del 5 % activada y 50 € retenidos, la deducción de 50 € deja 140 € por ingresar.
La reserva del lector, un 25 % de cada abono de intereses, cubre los tramos del 19 % al 23 % (hasta 200.000 € de base del ahorro) pero queda corta en los del 27 % y el 30 %. Las reglas de otros países están en fiscalidad del crowdlending en Europa.
Preguntas frecuentes sobre una cartera P2P repartida entre plataformas
¿Cuánto cobra Mintos por invertir en 2026?
Un 0,39 % anual en Core Loans y carteras legacy, un 0,29 % anual en Custom Loans desde el 16 de mayo de 2025 y un 0,85 % por cada venta en el mercado secundario (Mintos, actualizado el 17 de agosto de 2026). Sobre 3.500 € en Core Loans, el 35 % de 10.000 €, la comisión anual es de 13,65 €.
¿Qué opiniones publican en Trustpilot los usuarios de Mintos, PeerBerry, Go & Grow y Estateguru?
Trustpilot muestra estas valoraciones sobre 5 a 1 de octubre de 2026:
- Go & Grow: 4,1 con 7.931 opiniones.
- PeerBerry: 3,9 con 263 opiniones.
- Mintos: 3,7 con 4.577 opiniones.
- Estateguru: 1,6 con 1.593 opiniones.
PeerBerry suma 11 opiniones en los últimos doce meses y Go & Grow, 152, así que las muestras difieren en actualidad.
¿Cuánto IRPF pagan 2.000 € de intereses P2P si ya hay 5.000 € de rendimientos del ahorro?
400 €. El primer 1.000 € completa los 6.000 € del tramo del 19 % y paga 190 €, y el segundo 1.000 € entra en el tramo del 21 % y paga 210 €. Si el inversor hubiera activado la retención del 5 % en Mintos y esta fuera de 100 €, la deducción por doble imposición sería de 100 € y quedarían 300 € por ingresar.
¿Figura Estateguru en el listado de la CNMV?
Sí, ESTATEGURU OÜ (Estonia) figura en el listado de proveedores europeos de la CNMV con el número 5 y fecha de inicio 01/06/2023, tras la autorización de la FSA estonia del 8 de mayo de 2023.
¿A partir de qué importe exige un aviso de riesgo reforzado una plataforma europea de financiación participativa?
A partir de más de 1.000 € o del 5 % del patrimonio neto, el importe que sea mayor, para los inversores no experimentados (artículo 21.7 del Reglamento). Para un patrimonio neto de 30.000 € el umbral es de 1.500 €, y la plataforma debe entonces mostrar la advertencia, pedir consentimiento expreso y comprobar que el inversor entiende la inversión.